文章內(nèi)名詞更證：文章商用POS應(yīng)是金融POS或者叫收單POS
行業(yè)主要上市公司：新大陸(000997);新國都(300130);天喻信息(300205);百富環(huán)球(00327.HK);優(yōu)博訊(300531)等

本文核心數(shù)據(jù)：聯(lián)網(wǎng)pos機(jī)具數(shù)量;企業(yè)出貨量;POS機(jī)銷量

全文統(tǒng)計(jì)口徑說明：本文數(shù)據(jù)來源蛀牙有尼爾森、中國人民銀行與中國銀聯(lián)，其中尼爾森對(duì)出貨量統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)在全球范圍內(nèi)的出貨量，中國人民銀行統(tǒng)計(jì)口徑為每年第四季度至少發(fā)生1筆成功交易的POS機(jī)具數(shù)，而中國銀聯(lián)統(tǒng)計(jì)口徑為企業(yè)相關(guān)產(chǎn)品的銷售量，兩者統(tǒng)計(jì)口徑不同，數(shù)據(jù)存在一定誤差，本文對(duì)國內(nèi)POS機(jī)行業(yè)規(guī)模預(yù)測以中國人民銀行統(tǒng)計(jì)口徑為主。

POS(Point of sales)的中文意思是“銷售點(diǎn)”，人民銀行定義POS機(jī)為“移動(dòng)銷售點(diǎn)終端”，主要用途是為消費(fèi)者提供非現(xiàn)金結(jié)算服務(wù)，銀行會(huì)向簽約POS機(jī)業(yè)務(wù)的商家提供本外幣資金結(jié)算服務(wù)。

金融機(jī)是屬于銀行的商戶大POS機(jī)，個(gè)人辦理較難，一般只能是商戶才能辦理，需營業(yè)執(zhí)照、對(duì)公賬戶證明以及門頭照片等資料。

POS機(jī)按智能程度可以劃分為傳統(tǒng)POS機(jī)和智能pos機(jī);按通訊方式分主要分為固定POS機(jī)和無線POS機(jī)兩大類，按打印方式分類分為熱敏POS機(jī)、針打POS機(jī)、套打POS機(jī)。此外，按其機(jī)型分還有移動(dòng)手機(jī)POS機(jī)、手持POS機(jī)、臺(tái)式POS機(jī);其操作系統(tǒng)還可分為Windows系統(tǒng)POS機(jī)、安卓系統(tǒng)POS機(jī)。

金融機(jī)上游主要是POS機(jī)具所需的原材料、芯片及模組等零配件;中游主要是POS機(jī)具生產(chǎn)商以及運(yùn)營服務(wù)機(jī)構(gòu);下游主要面對(duì)個(gè)體商戶、金融機(jī)構(gòu)等商戶。此外，還有基礎(chǔ)支持供應(yīng)商、第三方服務(wù)機(jī)構(gòu)以及一些配套行業(yè)?；A(chǔ)支持供應(yīng)商主要有通訊運(yùn)營商、軟硬件技術(shù)供應(yīng)商、渠道服務(wù)機(jī)構(gòu)等;配套行業(yè)主要有生活服務(wù)行業(yè)如美團(tuán)、大眾點(diǎn)評(píng)等。

金融機(jī)上游芯片供應(yīng)商主要有高通、海思、英特爾與紫光展銳等企業(yè)，提供模組的企業(yè)主要是移遠(yuǎn)通信、廣和通、有方科技、美格智能、日海智能等;中游具有POS機(jī)具生產(chǎn)能力的企業(yè)主要有華智融科技、新國都、新大陸、百富科技、升騰資訊與惠爾豐等，主要POS機(jī)運(yùn)營商有拉卡拉、通聯(lián)支付、快錢支付。深圳瑞信銀等。

自19世紀(jì)70年代開始，我國開始探索金融機(jī)行業(yè)，1981年商業(yè)部組織北京市商業(yè)部門率先引進(jìn)日本OMRON公司528型收款機(jī)，分別用于北京市各大商場，POS機(jī)行業(yè)開始啟動(dòng)。隨著中國銀聯(lián)的成立以及第三方支付機(jī)構(gòu)的興起，我國金融機(jī)行業(yè)進(jìn)入高速發(fā)展期。隨著市場逐漸進(jìn)入飽和，增長乏力，金融機(jī)行業(yè)順應(yīng)市場需求，開始轉(zhuǎn)型升級(jí)，掃碼支付、生物識(shí)別支付等智能POS終端不斷出現(xiàn)，目前行業(yè)進(jìn)入轉(zhuǎn)型升級(jí)發(fā)展期，未來發(fā)展方向?qū)⑹菗碛芯酆现Ц豆δ艿闹悄芙鹑跈C(jī)。

近年來，國家出臺(tái)多項(xiàng)政策支持規(guī)范商業(yè)POS機(jī)行業(yè)發(fā)展，2020年9月21日，國務(wù)院辦公廳發(fā)布《關(guān)于以新業(yè)態(tài)新模式引領(lǐng)新型消費(fèi)加快發(fā)展的意見》，其中，在優(yōu)化金融服務(wù)方面，《意見》提出優(yōu)化與新型消費(fèi)相關(guān)的支付環(huán)境，鼓勵(lì)銀行等各類型支付清算服務(wù)主體降低手續(xù)費(fèi)用，降低商家、消費(fèi)者支付成本，推動(dòng)銀行卡、移動(dòng)支付在便民消費(fèi)領(lǐng)域廣泛應(yīng)用，利好行業(yè)發(fā)展;與此同時(shí)，由于網(wǎng)絡(luò)信息的開放性特征影響，金融機(jī)支付也存在著一定的風(fēng)險(xiǎn)。2021年10月12日，中國人民銀行發(fā)布《中國人民銀行關(guān)于加強(qiáng)支付受理終端及相關(guān)業(yè)務(wù)管理的通知》，從支付受理終端管理、特約商戶管理、收單業(yè)務(wù)監(jiān)測、監(jiān)督管理等幾個(gè)方面進(jìn)一步規(guī)范支付受理終端相關(guān)業(yè)務(wù)管理，維護(hù)支付市場秩序。與此同時(shí)，2022年3月1日開始，個(gè)人收款碼不得再用于經(jīng)營收款的規(guī)定，也給終端行業(yè)帶來新的增量市場。

中國POS機(jī)制造行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)供給情況如下：

根據(jù)央行統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，2013-2018年，我國聯(lián)網(wǎng)POS終端每年都以上百萬臺(tái)的數(shù)量增加，2018年我國聯(lián)網(wǎng)POS機(jī)具數(shù)量達(dá)到3414.82萬臺(tái)，比上年新增295.96萬臺(tái)，跨行支付系統(tǒng)聯(lián)網(wǎng)商戶數(shù)量達(dá)到2733萬戶。

2019年，由于市場逐步飽和，以及遭遇政策大改，我國跨行支付系統(tǒng)聯(lián)網(wǎng)商戶和POS機(jī)具規(guī)模雙雙下降，截至2019年末，銀行卡跨行支付系統(tǒng)聯(lián)網(wǎng)商戶2362.96萬戶，聯(lián)網(wǎng)POS機(jī)具3089.28萬臺(tái)，較上年末分別減少370.04萬戶、325.54萬臺(tái)，2019年，受到315曝光影響，POS行業(yè)更加嚴(yán)格;此外，政策要求自2019年6月15日起所有的自選商戶均被要求關(guān)閉。

2020年-2021年，雖受疫情影響，但POS機(jī)行業(yè)的換機(jī)潮帶動(dòng)行業(yè)出現(xiàn)了逆勢增長，截至2021年底，聯(lián)網(wǎng)POS機(jī)具數(shù)量為3893.61萬臺(tái)，跨行支付系統(tǒng)聯(lián)網(wǎng)商戶數(shù)量出現(xiàn)下降，至2798.27萬戶。

總體看來，近年來POS機(jī)行業(yè)需求市場增長乏力，由于市場飽和，傳統(tǒng)POS機(jī)生產(chǎn)廠商規(guī)模擴(kuò)張受到限制，面臨轉(zhuǎn)型壓力。

注：此處統(tǒng)計(jì)口徑為每年第四季度至少發(fā)生1筆成功交易的POS機(jī)具數(shù)。

注：此處統(tǒng)計(jì)口徑為每年第四季度至少發(fā)生1筆成功交易的POS機(jī)具數(shù)。

2020年全球出貨量排名前十的企業(yè)中國占了8席，分別是華智融、魔方電子、天喻信息、百富、新大陸、升騰、艾體威爾、新國都。這八家企業(yè)的POS終端出貨量在2018-2020年整體呈現(xiàn)上升的趨勢，尤其是華智融與魔方電子，在2018年時(shí)出貨量遠(yuǎn)小于百富、新大陸等老牌企業(yè)，到2020年出貨量就已將居中國第一與第二。

注：截至2022年5月11日，《2021全球POS與收單市場報(bào)告》暫未發(fā)布，故更新到2020年數(shù)據(jù)。

2019-2021年，傳統(tǒng)POS終端'銷售量呈先升后降走勢，但銷售占比均超過51%，且逐年遞增，分別為51.5%、88.2%、88.6%;智能POS終端POS和mPOS終端銷售量均持續(xù)降低，三年來分別降低了57.9%、91.0%;云閃付受理終端銷售量整體呈上升趨勢，2021年達(dá)到103萬合，較2019年增加了25萬合，增幅32.1%。

注：由于統(tǒng)計(jì)口徑不同，此數(shù)據(jù)與上文聯(lián)網(wǎng)POS終端數(shù)量存在誤差。

我國是全球最大的POS機(jī)生產(chǎn)國，但由于我國信用卡等行業(yè)與歐美發(fā)達(dá)國家相比仍有一定差距，我國人均POS機(jī)擁有量較低，2021年我國每萬人對(duì)應(yīng)的POS機(jī)具數(shù)量為275.63臺(tái)，而日本和韓國在2016年這一數(shù)據(jù)就分別達(dá)到660臺(tái)和642臺(tái)，我國POS機(jī)需求仍存在一定缺口。

根據(jù)中國銀聯(lián)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)，2020年中國傳統(tǒng)POS終端銷售量排名前5的廠商分別為華智融、魔方電子、天喻、新大陸、新國都;智能POS終端銷售量排名前5的廠商分別為聯(lián)迪、惠爾豐、新大陸、新國都與升騰。

注：此為2020年數(shù)據(jù)，截至2022年5月13日，2021年統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)暫未公布。

在智能金融出現(xiàn)之前，就有傳統(tǒng)的POS滿足人們刷卡的需求，對(duì)于傳統(tǒng)的POS來說，支付的完成就意味著交易的中止，而現(xiàn)在，智能POS不僅僅能滿足所有的支付方式，還將以支付為起點(diǎn)，結(jié)合5G、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)等技術(shù)衍生出消費(fèi)數(shù)據(jù)采集、運(yùn)營管理、會(huì)員管理、金融服務(wù)等一系列的服務(wù)場景。預(yù)計(jì)未來幾年，智能支付終端將基本完成對(duì)傳統(tǒng)POS的更替。從目前移動(dòng)支付行業(yè)的發(fā)展現(xiàn)狀，結(jié)合金融機(jī)行業(yè)各企業(yè)的發(fā)展方向，未來的金融機(jī)行業(yè)將向著功能多樣化、技術(shù)多元化、產(chǎn)品服務(wù)化、產(chǎn)業(yè)生態(tài)化等方向發(fā)展。

伴隨著第三方支付的快速發(fā)展，我國正在逐步走向無現(xiàn)金社會(huì)。對(duì)比發(fā)達(dá)國家，其擁有較為成熟和完善的金融體系，信用卡消費(fèi)習(xí)慣已經(jīng)養(yǎng)成，無現(xiàn)金支付方式主要停留在銀行卡支付。而我國由于還沒有建好一個(gè)信用卡時(shí)代，就迎來了更為便捷的移動(dòng)支付，這種獨(dú)特的因素使得無現(xiàn)金社會(huì)在我國經(jīng)歷飛速的發(fā)展。目前，線下掃碼支付業(yè)務(wù)是現(xiàn)階段推動(dòng)無現(xiàn)金社會(huì)發(fā)展的主力軍，而生物識(shí)別支付將成為未來推動(dòng)無現(xiàn)金社會(huì)發(fā)展的主要?jiǎng)恿Α６S著智能POS機(jī)的不斷推出，我國金融機(jī)行業(yè)將迎來新一輪的增長。至2027年，我國POS機(jī)聯(lián)網(wǎng)數(shù)量預(yù)計(jì)將接近6900萬臺(tái)。

更多本行業(yè)研究分析詳見前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《中國POS終端行業(yè)市場前景預(yù)測與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報(bào)告》，同時(shí)前瞻產(chǎn)業(yè)研究院還提供產(chǎn)業(yè)大數(shù)據(jù)、產(chǎn)業(yè)研究、政策研究、產(chǎn)業(yè)鏈咨詢、產(chǎn)業(yè)圖譜、產(chǎn)業(yè)規(guī)劃、園區(qū)規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)招商引資、IPO募投可研、IPO業(yè)務(wù)與技術(shù)撰寫、IPO工作底稿咨詢等解決方案。