pos機(jī)和預(yù)付卡業(yè)務(wù)的“高利潤(rùn)”雙雙受挫，“套碼”“套現(xiàn)”等仍然是亂象重生。盡管互聯(lián)網(wǎng)支付利潤(rùn)微薄，但在互聯(lián)網(wǎng)+的大背景下，支付作為各個(gè)垂直領(lǐng)域移動(dòng)應(yīng)用閉環(huán)的最后一個(gè)環(huán)節(jié)，其重要性卻不言而喻。

BAT等巨頭也爭(zhēng)相布局支付，通過(guò)打車“燒錢”大戰(zhàn)、“購(gòu)物狂歡節(jié)”、春節(jié)紅包、O2O閉環(huán)等各種方式搭建移動(dòng)支付場(chǎng)景和培養(yǎng)用戶習(xí)慣。有人預(yù)測(cè)，過(guò)去電子錢包走的是“攜用戶以令諸侯”的C端路線，可是若拿不出質(zhì)量過(guò)硬的B端產(chǎn)品和良好的用戶體驗(yàn)，就無(wú)法在龐大的商戶端站穩(wěn)腳跟。而未來(lái)，脫離代理模式直接面對(duì)商戶服務(wù)模式搶占線下POS機(jī)，或?qū)⑹蔷揞^們布局移動(dòng)支付的另一條腿。

POS機(jī)、預(yù)付卡“高利潤(rùn)”難除

銀行刷卡手續(xù)費(fèi)率實(shí)行的是差別費(fèi)率制，一些商家為了避免繳納過(guò)高的刷卡手續(xù)費(fèi)，往往會(huì)對(duì)商戶種類進(jìn)行偷梁換柱，以避免支付高費(fèi)率刷卡手續(xù)費(fèi)，這種情況在業(yè)內(nèi)稱之為“套碼”，因此市場(chǎng)對(duì)刷卡費(fèi)率的改革呼聲甚高。

隨著用戶使用習(xí)慣從PC端向移動(dòng)端的轉(zhuǎn)移，移動(dòng)支付這兩年來(lái)得到快速發(fā)展。據(jù)易觀智庫(kù)發(fā)布的報(bào)告數(shù)據(jù)顯示，2015年第一季度中國(guó)第三方支付市場(chǎng)移動(dòng)支付交易規(guī)模達(dá)28292億元人民幣，環(huán)比增長(zhǎng)率為5.18%。

從2011年5月第一批支付牌照發(fā)放至今，央行共累計(jì)下發(fā)了270張支付牌照。“第三方支付通道是互聯(lián)網(wǎng)金融的基礎(chǔ)，也是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展目前比較成熟的領(lǐng)域。第三方支付目前屬于牌照制，比起其他互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域的準(zhǔn)入更為嚴(yán)格。”盈燦咨詢高級(jí)研究員張葉霞告訴《中國(guó)經(jīng)營(yíng)報(bào)》記者。

根據(jù)支付牌照的不同分類，第三方支付公司涉及的業(yè)務(wù)主要分為互聯(lián)網(wǎng)支付、銀行卡收單(POS機(jī))、預(yù)付卡的發(fā)行和受理。“第三方支付機(jī)構(gòu)根據(jù)自身獲得牌照的類型開(kāi)展相應(yīng)業(yè)務(wù)，其業(yè)務(wù)的開(kāi)展與自身定位和發(fā)展戰(zhàn)略有關(guān)。”易觀智庫(kù)分析師方修文接受記者采訪時(shí)表示。

此前媒體也曾報(bào)道，由于第三方支付牌照管控越來(lái)越嚴(yán)格，支付牌照的價(jià)格也是水漲船高，“支付牌照的獲得也可以通過(guò)收購(gòu)來(lái)完成”。而支付牌照監(jiān)管之所以收緊，與互聯(lián)網(wǎng)支付利潤(rùn)微薄、收單業(yè)務(wù)“套碼”獲取高額利潤(rùn)以及預(yù)付卡遭遇反腐政策均分不開(kāi)。首先，收單機(jī)構(gòu)在發(fā)展商戶的過(guò)程中，由于商戶資質(zhì)審核和后續(xù)商戶風(fēng)險(xiǎn)管理存在違規(guī)操作，使得POS機(jī)“套碼”“套現(xiàn)”等亂象叢生，成為行業(yè)隱憂。

此前，發(fā)改委發(fā)布通知表示，從2013年2月25日起，銀行卡刷卡手續(xù)費(fèi)新的收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)按行業(yè)分為四大類：餐飲娛樂(lè)類(手續(xù)費(fèi)率為1.25%)，百貨等一般類(0.78%)，超市、加油站等民生類(0.38%)以及醫(yī)院、教育等公益類(手續(xù)費(fèi)率為零)。

正是由于這樣的銀行卡刷卡差別費(fèi)率制度，使得一些商戶尤其是餐飲娛樂(lè)類商戶為降低成本，去辦理其他行業(yè)的POS機(jī)。假如餐飲娛樂(lè)類商戶辦理的是民生類的POS機(jī)，其手續(xù)費(fèi)率將下降近一個(gè)百分點(diǎn)，如10000元的交易量，某餐館需交125元的手續(xù)費(fèi)，辦理民生類POS機(jī)刷卡的話，只需交38元的手續(xù)費(fèi)就可以了。這就是所謂的“套碼”現(xiàn)象。

“大額的手續(xù)費(fèi)差額，使第三方支付公司獲得更高的利潤(rùn)。”業(yè)內(nèi)人士表示，言外之意，上述這筆少交的87元手續(xù)費(fèi)進(jìn)了第三方支付公司的腰包。按照國(guó)家發(fā)改委要求的7：2：1的利益分配法則，即手續(xù)費(fèi)的70%要給發(fā)卡行、20%給收單機(jī)構(gòu)、10%給中國(guó)銀聯(lián)。按此計(jì)算，上述這家餐館所繳納38元手續(xù)費(fèi)的20%才是第三方支付公司本次交易所得。

不難看出，20%的分成比例對(duì)于第三方收單機(jī)構(gòu)可以說(shuō)“利潤(rùn)微薄”，不過(guò)通過(guò)“套碼”手段卻可以拿到大額手續(xù)費(fèi)差額。于是，在這種利益的驅(qū)使下，許多第三方支付公司便對(duì)于商戶“套碼”行為選擇睜一只眼閉一只眼。

去年3月份，央行發(fā)文處罰收單機(jī)構(gòu)，要求包括匯付天下、易寶支付、隨行付、富友、卡友、?？迫谕ā⑹⒏锻?、捷付睿通在內(nèi)的8家收單機(jī)構(gòu)從2014年4月1日起在全國(guó)范圍內(nèi)暫停接入新商戶。當(dāng)然，未受到央行處罰的收單機(jī)構(gòu)也可能或多或少存在著違規(guī)現(xiàn)象。據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露，“匯付天下、易寶支付、快錢之前很多的利潤(rùn)點(diǎn)都是在POS機(jī)上的，他們的流水很大，線下的餐飲業(yè)每天都是很大額的利潤(rùn)。”

“有一段時(shí)間，好多支付公司是把線下許多POS業(yè)務(wù)團(tuán)隊(duì)都遣散了，業(yè)務(wù)停滯，有的被罰了好多個(gè)省份，不讓開(kāi)展業(yè)務(wù)，都是為解決‘套碼’這個(gè)問(wèn)題。也正是因?yàn)楫?dāng)時(shí)線下POS機(jī)的利潤(rùn)做的好，所以好多支付公司都在做線下，對(duì)移動(dòng)端并沒(méi)有特別重視，再加上移動(dòng)端利潤(rùn)也很薄，技術(shù)要求又比較高。”

同樣，預(yù)付卡除了有手續(xù)費(fèi)的收入之外，沉淀資金的利息以及“死卡”(在預(yù)付卡規(guī)定的有效消費(fèi)期里還未被使用的剩余金額)的隱秘收入，也讓預(yù)付卡的利潤(rùn)不菲。然而，隨著國(guó)家嚴(yán)查送禮的反腐政策的影響下，很多預(yù)付卡業(yè)務(wù)也都被迫終止。

業(yè)界普遍認(rèn)為，過(guò)去電子錢包走的是“攜用戶以令諸侯”的C端路線，而未來(lái)，若拿不出質(zhì)量過(guò)硬的B端產(chǎn)品和良好的用戶體驗(yàn)，則無(wú)法在龐大的商戶端站穩(wěn)腳跟。

互聯(lián)網(wǎng)金融成移動(dòng)支付新寵

隨著移動(dòng)應(yīng)用的爆發(fā)式增長(zhǎng)，用戶的支付習(xí)慣也開(kāi)始從PC端向移動(dòng)端快速遷移，服務(wù)于移動(dòng)應(yīng)用的第三方支付企業(yè)的交易規(guī)模也大幅增長(zhǎng)，這其中就包括面向商戶(B端)的聯(lián)動(dòng)優(yōu)勢(shì)和連連支付等企業(yè)。

從易觀智庫(kù)近四個(gè)季度監(jiān)測(cè)的數(shù)據(jù)顯示，中國(guó)第三方支付市場(chǎng)移動(dòng)支付的交易規(guī)模持續(xù)上升，支付寶、財(cái)付通、拉卡拉處于第一梯隊(duì)，發(fā)力互聯(lián)網(wǎng)金融的聯(lián)動(dòng)優(yōu)勢(shì)和連連支付緊隨其后。而在移動(dòng)應(yīng)用內(nèi)支付交易份額中，支付寶居首位，聯(lián)動(dòng)優(yōu)勢(shì)和連連支付始終排在第二、三名。

對(duì)于記者對(duì)易觀智庫(kù)第三方移動(dòng)應(yīng)用內(nèi)支付交易份額的排名情況的疑問(wèn)，方修文解釋：“應(yīng)用內(nèi)支付主要是通過(guò)中間件的形式內(nèi)嵌到應(yīng)用內(nèi)，用戶在支付過(guò)程中，不用脫離當(dāng)前商戶的APP內(nèi)，就可以通過(guò)輸入銀行卡號(hào)，或者與銀行綁定的形式來(lái)實(shí)現(xiàn)支付。為體現(xiàn)支付廠商作為第三方服務(wù)通道為應(yīng)用市場(chǎng)服務(wù)的角色，所以此次移動(dòng)應(yīng)用內(nèi)支付數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)僅限為第三方支付機(jī)構(gòu)為非自有(系)應(yīng)用提供支付通道所產(chǎn)生的交易。

“連連支付的交易主要為應(yīng)用內(nèi)支付，在應(yīng)用內(nèi)市場(chǎng)份額自監(jiān)測(cè)以來(lái)一直保持在第三位，其交易規(guī)模的增長(zhǎng)主要來(lái)源于較大力度的市場(chǎng)推廣以及集中發(fā)力互聯(lián)網(wǎng)金融領(lǐng)域，對(duì)接廠商的數(shù)量不斷增長(zhǎng)。”方修文表示。

“去年9月份，我們推出在業(yè)內(nèi)第一個(gè)針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)的“認(rèn)證支付”產(chǎn)品，通過(guò)征信的手段，再配置上一個(gè)專門的支付通道，解決了互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)支付難(即大額交易無(wú)法支付)的痛點(diǎn)。”連連銀通電子支付有限公司(即連連支付)CMO姚敏在接受記者采訪時(shí)解釋道。

目前，面向B端的第三方支付行業(yè)，“會(huì)涉及各個(gè)行業(yè)包括商旅、電商、游戲等等，互聯(lián)網(wǎng)金融近兩年興起，是新的增長(zhǎng)點(diǎn)。今年兩會(huì)李克強(qiáng)總理在政府工作報(bào)告中要求促進(jìn)‘互聯(lián)網(wǎng)金融健康發(fā)展’，對(duì)提振互聯(lián)網(wǎng)金融市場(chǎng)信心起了重要作用，行業(yè)受關(guān)注度加大。”方修文稱，“支付通道本身的用戶覆蓋范圍、支付體驗(yàn)、資金安全是主要因素。與其他垂直行業(yè)相比，互聯(lián)網(wǎng)金融對(duì)用戶支付體驗(yàn)和賬戶資金安全更為敏感。”

記者了解到，銀行與第三方支付機(jī)構(gòu)合作主要包括兩種形式：快捷支付和網(wǎng)關(guān)支付，其中快捷支付的限額問(wèn)題一直是銀行與第三方支付機(jī)構(gòu)之間的矛盾，連連支付做的便是移動(dòng)端的快捷支付。

所謂快捷支付，即用戶網(wǎng)絡(luò)購(gòu)物時(shí)，無(wú)需開(kāi)通網(wǎng)銀，只需要提供銀行卡卡號(hào)、用戶名、手機(jī)號(hào)等信息，銀行驗(yàn)證手機(jī)號(hào)正確性后，第三方支付機(jī)構(gòu)發(fā)送手機(jī)動(dòng)態(tài)口令到手機(jī)號(hào)，用戶輸入正確的手機(jī)動(dòng)態(tài)口令，即可完成支付。

“快捷支付對(duì)于風(fēng)控環(huán)節(jié)的把控比較嚴(yán)格。”姚敏表示，“認(rèn)證支付”解決了互聯(lián)網(wǎng)金融行業(yè)額度限制這個(gè)痛點(diǎn)的同時(shí)，用戶的資金安全也得到了保障，而作為支付通道，產(chǎn)品質(zhì)量和服務(wù)才是所有競(jìng)爭(zhēng)的根本。

另一方面，為防止“盜卡”事件發(fā)生，同卡進(jìn)出也是保證安全的重要手段。“比如你用一張卡購(gòu)買了理財(cái)產(chǎn)品，三個(gè)月之后理財(cái)產(chǎn)品到期返還，同卡進(jìn)出則只允許你的這張卡收到返還的錢款。”

“這也是當(dāng)初為什么很多支付公司會(huì)繞開(kāi)快捷支付這個(gè)產(chǎn)品，因?yàn)樗兄Ц豆镜睦麧?rùn)都是非常薄的，可是一旦發(fā)生‘盜卡’現(xiàn)象，支付公司就要賠錢，所以大家都不愿意做?，F(xiàn)在大家的技術(shù)能力和風(fēng)控能力不斷提高，數(shù)據(jù)庫(kù)的分析能力也在提升，很多支付公司返回頭來(lái)做快捷支付這塊業(yè)務(wù)。”姚敏說(shuō)。

此前不久，支付寶和微信支付通過(guò)大規(guī)模優(yōu)惠，在各地超市短兵相接搶占移動(dòng)支付用戶和市場(chǎng)份額。而未來(lái)，脫離代理模式直接面對(duì)商戶服務(wù)模式搶占線下POS機(jī)，或?qū)⑹蔷揞^們布局移動(dòng)支付的另一條腿。